UBS acuerda comprar Credit Suisse mientras los reguladores buscan apuntalar el sistema bancario global

UBS listo para comprar a su asediado rival CreditSuisse Los reguladores suizos desempeñaron un papel clave en el acuerdo, ya que los gobiernos buscaban contener el contagio que amenazaba al sistema bancario mundial.

“Con la adquisición de Credit Suisse por parte de UBS, se ha encontrado una solución para garantizar la estabilidad financiera y proteger la economía suiza en esta situación excepcional”, dice un comunicado del Banco Nacional Suizo, que tiene un préstamo de hasta 100 mil millones ( Prometió $ 108 mil millones) de francos suizos para apoyar la fusión.

La adquisición de los dos bancos más grandes del país fue posible gracias al gobierno suizo, la Autoridad de Supervisión del Mercado Financiero de Suiza FINMA y el Banco Nacional de Suiza, según el comunicado. No se mencionó ninguna cantidad en la factura original.

El acuerdo de UBS se apresuró antes de que los mercados reabrieran para negociar el lunes después de que las acciones de Credit Suisse se dispararan. La peor caída semanal desde que comenzó la pandemia de coronavirus. Las pérdidas se produjeron a pesar de un nuevo préstamo de hasta 50.000 millones de francos suizos (54.000 millones de dólares) otorgado por el banco central suizo para frenar la caída y restaurar la confianza en los mercados financieros para las contrapartes del banco.

Credit Suisse ya había tenido problemas con uno una serie de pérdidas y escándalos, y el sentimiento se ha visto sacudido nuevamente en las últimas dos semanas, ya que los bancos estadounidenses se han tambaleado por el colapso de Silicon Valley Bank y Signature Bank. El apoyo de los reguladores estadounidenses a los depósitos no asegurados en los bancos en quiebra y la creación de un nuevo mecanismo de financiamiento para otras instituciones financieras en dificultades no lograron contener el impacto y amenazaron con capturar más bancos en los EE. UU. y en el extranjero.

A pesar de la participación de los reguladores en el emparejamiento, el acuerdo le da a UBS autonomía para administrar los activos adquiridos como mejor le parezca, lo que podría significar importantes recortes de empleo, dijeron las fuentes a David Faber de CNBC.

El alcance y el impacto potencial de Credit Suisse en la economía global es mucho mayor que el de los bancos regionales de EE. UU., que han estado presionando a los reguladores suizos para que encuentren una manera de unir a las dos instituciones financieras más grandes del país. Con alrededor de CHF 530 mil millones a fines de 2022, el balance de Credit Suisse es aproximadamente el doble que el de Lehman Brothers en el momento del colapso. También está mucho más conectado a nivel mundial, con varias filiales internacionales, lo que, lo que es más importante, permite una gestión ordenada de la situación de Credit Suisse.

La fusión de los dos competidores no estuvo exenta de problemas, pero al final prevaleció la presión para evitar una crisis sistémica. Según varios informes de los medios, UBS ofreció inicialmente comprar Credit Suisse por alrededor de USD 1 mil millones el domingo. Según los informes, Credit Suisse rechazó la oferta, diciendo que era demasiado baja y que perjudicaría a los accionistas y empleados. Aquellos con conocimiento del asunto a Bloomberg.

A partir del domingo por la tarde, UBS estaba en conversaciones para comprar el banco por “mucho más” de CHF 1 mil millones, fuentes dijo Faber de CNBC. Dijo que el precio del trato subió durante las negociaciones del día.

Credit Suisse perdió alrededor del 38% de sus depósitos en el cuarto trimestre de 2022, revelando esto en su informe anual tardío a principios de la semana pasada que los flujos aún tienen que revertirse. Informó una pérdida neta de 7.300 millones de francos suizos para todo el año en 2022 y espera otra pérdida “significativa” en 2023.

El banco anunció previamente una revisión estratégica masiva para abordar estos problemas crónicos. El anterior CEO y veterano de Credit Suisse, Ulrich Koerner, asumirá el cargo en julio..

— Katrina Bishop de CNBC contribuyó a este informe.